民營企業(yè)融資難在哪里
民營企業(yè)融資難在哪里
民營企業(yè)融資在社會總融資的比重與其在國民經濟中很不相稱,在很大程度上阻礙了其快速發(fā)展。近年來,根據中央和國務院支持中小企業(yè)包括民營企業(yè)發(fā)展的要求,國家有關部門也制定了一系列支持主要由民營企業(yè)構成的中小企業(yè)發(fā)展的政策措施。那么民營企業(yè)融資難在哪里?
民營企業(yè)融資難的原因:民營企業(yè)自身先天不足,是造成其貸款難的主要原因。
(1)民營企業(yè)抗風險能力差。民營企業(yè)規(guī)模小且分散,經營組織形式多樣化,產品品種及銷售渠道變動大,貨款回籠不穩(wěn)定,同時受市場、環(huán)境的影響程度很大,特別隨著世界經濟一體化進程的加快,企業(yè)受環(huán)境制約的程度進一步加深,一旦市場、經營環(huán)境發(fā)生變化,一些民營企業(yè)很難適應。因此,銀行對民營企業(yè)的貸款投放,實際上增大了風險程度。
(2)民營企業(yè)內部治理結構和控制機制不健全。少數(shù)人或個別人控制現(xiàn)象比較普遍,銀行貸款所需要的財務報表管理混亂,不齊或不實;民營企業(yè)普遍存在法人資產與自然人資產沒有嚴格區(qū)分的現(xiàn)象,當企業(yè)經營發(fā)生困難時,抽逃企業(yè)資產時常發(fā)生而且很難控制,貸款的保證往往得不到落實。
(3)很多企業(yè)信用觀念不強,誠信度不夠。借錢時就沒準備還錢,有些企業(yè)想方設法懸空和逃廢債務,造成銀行對中小企業(yè)貸款的信心下降。
(4)民營企業(yè)財務管理不規(guī)范。財務制度不健全,造成了與貸款通則所要求的貸款條件差距較大。主要表現(xiàn)在:一是注冊資金不真實。
一是借用他人資金驗資后抽逃資金,造成在企業(yè)財務帳上其它應收帳款過大,或者虛增不實的現(xiàn)金庫存等,另一種是注冊資本金少而實際投入的資金額大,造成其它應付款過大,從而無法真實反映企業(yè)的實際規(guī)模。
二是企業(yè)實際經營情況在財務上沒有得到真實的反映。為逃避稅務的監(jiān)督,經營收入不入帳或少入帳,而在帳外另外反映經營收入,造成帳內帳和帳外帳。
三是民營企業(yè)老板對財務的隨意控制的現(xiàn)象嚴重,使得財務人員無法按會計制度來處理帳務。有的民營企業(yè)老板要求財務人員做多份報表,銀行、稅務各不相同的報表,自己掌握一份真實的報表。部分企業(yè)缺乏足夠的經財務審計部門承認的財務報表和連續(xù)良好的經營業(yè)績。
四是民營企業(yè)老板本身素質的缺陷,造成他對財務的控制的偏差。以上種種情況致使銀行在辦理貸款過程中,很難把握企業(yè)情況的真假,從而銀行就很難有效地依據企業(yè)財務數(shù)據及其它信息進行貸款決策。
民營企業(yè)融資難的原因:金融監(jiān)管和責任追究力度的增加,使銀行的經營者心有余悸。
針對我國銀行業(yè)不良資產比率高的現(xiàn)狀況,國家和各家商業(yè)銀行加大了對不良資產的監(jiān)控力度和責任追究力度。而實際工作中,貸款投向國有的、政府支持的、多家銀行競爭或參與的大企業(yè)、大項目,即使貸款產生不良問題,也容易從道德風險方面講清道理,避免或減輕責任處罰。但如果貸款給民營企業(yè),卻往往不容易從道德風險方面講清道理,容易受到審查和處罰。并且,前幾年出臺的({商業(yè)銀行貸款通則 規(guī)定的貸款條件非常嚴格,很多民營企業(yè)達不到規(guī)定條件而得不到貸款支持。因此,貸款準入和監(jiān)管的嚴格、查處的嚴厲,形成一個明確的導向,使銀行的經營者不敢向中小企業(yè)特別是民營企業(yè)貸款。
民營企業(yè)融資難的原因:商業(yè)銀行為了自身經營效益,短期內不可能把民營企業(yè)作為重點客戶。
(1)商業(yè)銀行的目標市場不同,所以其自身和產品的定位也不相同。民營企業(yè)由于自身弱點,很難成為商業(yè)銀行的首選。同時銀行向民營企業(yè)貸款,管理成本相對較高,綜合收益相對較少。而且人民銀行對貸款利率的控制較嚴格,大中小項目和風險度不同的借款人貸款利率的浮動范圍差距不大,商業(yè)銀行從風險成本補償原則出發(fā),對中小項目或企業(yè)往往不感興趣。
(2)商業(yè)銀行對民營企業(yè)貸款,與大中型企業(yè)相比,管理難度相對加大,并且很難控制。
(3)商業(yè)銀行歷史上已經形成的高比例不良資產問題,迫使其采取更加嚴厲的措施確保新增貸款的數(shù)量和質量,以保證不斷降低不良資產比例。
民營企業(yè)融資難的原因:社會信用制度的建立和執(zhí)行的環(huán)境未形成,阻礙了銀行與民營企業(yè)的溝通。
(1)缺乏信用擔保機制。中小企業(yè)特別是民營企業(yè)的生存與發(fā)展,需要方方面面的扶持。而我國目前還沒有建立一套完整的為中小企業(yè)包括民營企業(yè)貸款提供信用擔保的機制,來彌補其企業(yè)貸款難的問題。
(2)對企業(yè)操守誠信的重要意義宣傳不到位,全社會共同營造良好的信用氛圍不濃。
(3)對惡意逃廢金融債務的行為依法打擊的力度不夠,銀行勝訴案件執(zhí)行難的問題比較普遍,給優(yōu)化信用環(huán)境、投資環(huán)境增加了難度。