乖離率是什么

　　下面學(xué)習(xí)啦小編來向大家介紹：什么是乖離率。

　　乖離率(BIAS)是移動平均原理派生的一項技術(shù)指標(biāo)。在格蘭比著名的移動平均線八法中，其中第四條和第五條法則揭示當(dāng)股價距離移動平均線太遠(yuǎn)時，不論股價在稱動平均線的上方或下方，或者也有可能隨時返回移動平均線上，從而是一個買進或賣出的時機。格蘭經(jīng)的這兩條法則沒有提出股價距離移動平均線多遠(yuǎn)時，才是最佳買賣時機，使移動平均線的信徒往往拿不定主意，導(dǎo)致錯失良機，對乖離率而言，它的主要功能正是對這兩條應(yīng)用法則的補充，從而在理論上解決了移動平均線理論的其些不足

　　一、乖離率的計算

　　乖離率的測市原理是建立在移動平均分析理論三大假定之一：移動平均線的方向是股價走勢的趨向指標(biāo)的基礎(chǔ)之上，由于移動平均線是股價的趨向指標(biāo)，當(dāng)股價因短期波動偏離這個趨向指標(biāo)達(dá)到一定程度時，移動平均線將會產(chǎn)生一定的拉力，使股價重新返回原有趨勢路徑上，而乖離率則表示股價偏離趨向指標(biāo)的百分比值。

　　計算公式

　　1.BIAS=(收盤價-收盤價的N日簡單平均)/收盤價的N日簡單平均*100

　　2.BIAS指標(biāo)有三條指標(biāo)線，N的參數(shù)一般設(shè)置為6日、12日、24日。注意：為了指標(biāo)在大周期(例如，38，57，137，254，526等)運用中更加直觀，更加準(zhǔn)確把握中期波動，可以將公式進化：BIAS=(EMA(收盤價，N)-MA(收盤價,M))/MA(收盤價，M)*100;其中，N取超短周期，例如4，7，9，12等;M為大周期，例如，38，57，137，254，526等;

　　一般分定為6日、12日、24日和72日來選用移動平均線的日數(shù)，亦可按10 日30日75日設(shè)定。

　　二、乖離率研判要點

　?、俟噪x率可分為正乖離率與負(fù)乖離率，若股價在平均線之上，則為正乖離;股價在平均線之下，則為負(fù)乖離;當(dāng)股價與平均線相交時，則乖離率為零。正的乖離率愈大，表示短期獲利愈大，則獲利回吐可能性愈高;負(fù)的乖離率愈大，則空頭回補的可能性也愈高。

　?、诠蓛r與十日平均線乖離率達(dá)+8%以上為超買現(xiàn)象，是賣出時機;當(dāng)其達(dá)-8%以下時為超賣現(xiàn)象，為買入時機。

　?、酃蓛r與三十日平均線乖離率達(dá)+16%以上為超買現(xiàn)象，是賣出時機;當(dāng)其達(dá)-16%以下為超賣現(xiàn)象，為買入時機。

　?、軅€別股因受多空激戰(zhàn)的影響，股價與各種平均線的乖離容易偏高，但發(fā)生次數(shù)并不多。

　?、菝抗尚星楣蓛r與平均線之間的乖離率達(dá)到最大百分比時，就會向零值靠近，甚至?xí)陀诹慊蚋哂诹?，這是正?，F(xiàn)象。

　?、薅囝^市場的暴漲與空頭市場的暴跌，會使乖離達(dá)到意想不到的百分比，但出現(xiàn)次數(shù)極少，時間也短，可視為一特例。

　?、咴诖髣萆仙袌鋈缬鲐?fù)乖離，可以持回跌價買進，因為進場危險性小。

　　⑧在大勢下跌的走勢中如遇正乖離，可以持回升高價出售。

　　乖離率的分類：

　　乖離率分正乖離和負(fù)乖離。當(dāng)股價在移動平均線之上時，其乖離率為正，反之則為負(fù)，當(dāng)股價與移動平均線一致時，乖離率為0。隨著股價走勢的強弱和升跌，乖 離率周而復(fù)始地穿梭于0點的上方和下方，其值的高低對未來走勢有一定的測市功能。一般而言，正乖離率漲至某一百分比時，表示短期間多頭獲利回吐可能性也越 大，呈賣出訊號;負(fù)乘離率降到某一百分比時，表示空頭回補的可能性也越大，呈買入訊號。對于乘離率達(dá)到何種程度方為正確之買入點或賣出點，目前并沒有統(tǒng)一原則，使用者可賃觀圖經(jīng)驗力對行情強弱的判斷得出綜合結(jié)論。一般來說，在大勢上升市場，如遇負(fù)乖離率，可以行為順跌價買進，因為進場風(fēng)險小;在大勢下跌的 走勢中如遇正乖離，可以待回升高價時，出脫持股。

　　乖離率的應(yīng)用

　　乖離率是指股價與平均移動線之間的偏離程度，通過百分比的形式來表示股價與平均移動線之間的差距。如果股價在均線之上，則為正值;如果股價在均線之下，則為負(fù)值。乖離率最早來源于葛蘭維的平均線定律，它的理論基礎(chǔ)主要從投資者心理角度來分析。因為均線可以代表平均持倉成本，利好利空的刺激，造成股價出現(xiàn)暴漲暴跌。股價離均線太遠(yuǎn)，就會隨時有短期反轉(zhuǎn)的可能，乖離率的絕對值越大，股價向均線靠近的可能性就越大，這就是乖離率提供的買賣依據(jù)形成的原因。

　　乖離率是一種簡單而又有效的分析工具，但在使用過程中基期的選擇十分重要。如果基期太短，反應(yīng)過于敏感，如果基期太長，反應(yīng)過于遲鈍。從市場經(jīng)驗來看，10日平均移動線作為基期效果較好。以下跌為例，10日乖離率通常在-7%至-8%時開始反彈?？紤]到這個數(shù)值的安全系數(shù)不高，一般情況下，更為安全的進場時機應(yīng)選擇在-10%至-11%之間。同樣出于穩(wěn)健，短線在上漲時可以在+8%附近賣出。

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