期貨行情分析方法
期貨行情分析方法
能否正確地分析和預(yù)測期貨價(jià)格的變化趨勢，是期貨交易成敗的關(guān)鍵，下面就讓學(xué)習(xí)啦小編為你們介紹一下有關(guān)期貨行情分析方法吧。
期貨行情分析方法的種類
期貨行情分析包括基本分析法和技術(shù)分析法
基本分析法是根據(jù)商品的產(chǎn)量、消費(fèi)量和庫存量，即根據(jù)商品的供給和需求關(guān)系以及影響供求關(guān)系變化的種種因素來預(yù)測商品價(jià)格走勢的分析方法。
特點(diǎn)：
1、分析價(jià)格變動(dòng)的中長期趨勢。 2、研究的是價(jià)格變動(dòng)的根本原因。 3、主要分析的是宏觀性因素。
期貨行情分析方法之技術(shù)分析法
技術(shù)分析法是通過對(duì)市場行為本身的分析來預(yù)測市場價(jià)格變動(dòng)的方向，即主要是對(duì)期貨市場的日常交易狀態(tài)，包括價(jià)格變動(dòng)、交易量與持倉量的變化等資料，按照時(shí)間順序繪制成圖形或圖表，或形成一定的指標(biāo)系統(tǒng)，然后針對(duì)這些圖形、圖標(biāo)或指標(biāo)系統(tǒng)進(jìn)行分析研究，以預(yù)測期貨價(jià)格走勢的方法。
期貨行情技術(shù)分析法
1.平均指數(shù)包含一切。
道氏創(chuàng)建的平均指數(shù)是通過選擇一些具有代表性的股票的平均價(jià)格來反映總體證券市場的狀況，這就為現(xiàn)有的各種指數(shù)奠定了基礎(chǔ)。雖然各種指數(shù)的計(jì)算方法不盡相同，但基本思想都是來源于道氏的平均指數(shù)，美國至今仍在沿用的道瓊斯指數(shù)就是最好的說明。
平均價(jià)格指數(shù)能夠全面地反映股票市場的變化，無數(shù)投資者的各種行為綜合起來，集中地體現(xiàn)在平均指數(shù)上，價(jià)格消化了各種已知的可預(yù)見的事，以及各種可能影響股票供給或需求的情況，即使是天災(zāi)人禍，當(dāng)發(fā)生以后也能迅速被市場所消化，通過價(jià)格的變化吸收掉。
平均指數(shù)包容消化一切，實(shí)際上是技術(shù)分析的三個(gè)前提之一，即市場行為包容消化一切，因?yàn)槭袌鲂袨樽罱K要通過平均指數(shù)體現(xiàn)出來。“股市是國民經(jīng)濟(jì)的晴雨表”，平均指數(shù)的波動(dòng)狀況反映了經(jīng)濟(jì)狀況，“晴雨表”的這一功能是超前的，可以提前預(yù)測經(jīng)濟(jì)的發(fā)展變化，這是道氏創(chuàng)建平均指數(shù)后強(qiáng)調(diào)的最主要的功能。當(dāng)然平均指數(shù)對(duì)市場也具有強(qiáng)大的分析預(yù)測功能，它可以預(yù)測市場的主要趨勢，并且可以把主要趨勢與次要趨勢加以區(qū)別，從而可以根據(jù)平均指數(shù)進(jìn)行交易。
2.市場有三種趨勢
查爾斯.亨利.道把市場的價(jià)格趨勢分成三類：主要趨勢、次要趨勢和小趨勢，這是道氏理論的核心內(nèi)容。查爾斯.亨利.道非常形象地把這三種趨勢比喻為大海中的潮汐、波浪、波紋。
?、?主要趨勢。這是市場的主要運(yùn)動(dòng)形式，是價(jià)格運(yùn)動(dòng)的大趨勢，其持續(xù)時(shí)間較長，通常在一年以上，包括牛市和熊市。牛市主要特點(diǎn)是，價(jià)格上升過程中形成的每一個(gè)波峰和波谷，如同大海的潮汐，在上漲的過程中總是一浪高過一浪。熊市的主要特點(diǎn)則相反，在下降過程中，相繼的波峰和波谷總是低于前期的波峰和波谷，如同退潮的過程一樣。
主要趨勢通常是逐漸結(jié)束的，如同潮汐的運(yùn)動(dòng)一樣，能看出明確的信號(hào)，但股市的運(yùn)動(dòng)遠(yuǎn)比潮汐的運(yùn)動(dòng)復(fù)雜的多。我們可以根據(jù)潮汐的變化準(zhǔn)確地預(yù)測潮起潮落的時(shí)間，卻無法根據(jù)股市中波峰、波谷的位置變化預(yù)測出股市變化的時(shí)間和位置。也就是說股市運(yùn)動(dòng)遠(yuǎn)不如潮汐運(yùn)動(dòng)那樣規(guī)律性強(qiáng)。
主要趨勢作為市場的主要運(yùn)動(dòng)形式具有很強(qiáng)的指導(dǎo)意義，它是長線投資者所關(guān)注的唯一趨勢。他們?cè)谂Ｊ兄匈I入，不理會(huì)牛市中的回調(diào)和小幅波動(dòng)，長期持有，直到熊市開始。而對(duì)于偏重交易的人來說，完全有可能關(guān)注次要趨勢，并從中獲取利益。
?、?次要趨勢。次要趨勢包含在主要趨勢中，是主要趨勢中的重要回撤，如同潮汐中前赴后繼的波浪一樣。它與主要趨勢的方向相反，規(guī)模也小得多，持續(xù)時(shí)間在三周至數(shù)月之間，很少再長。在牛市中表現(xiàn)為中等規(guī)模的下跌或回調(diào)，在熊市中則是中等規(guī)模的上升或反彈。一般情況下，次要趨勢的價(jià)格回撤通?？蛇_(dá)到沿主要趨勢方向推進(jìn)幅度的1/3到2/3，其中50%是較常見的回撤位置，很少出現(xiàn)低于1/3的情況。當(dāng)然這只是一種可能性，而不是牢不可破的規(guī)律，即是說大多數(shù)次要趨勢都在這一范圍之間。
由此，我們知道了次要趨勢的兩個(gè)識(shí)別標(biāo)準(zhǔn)：一個(gè)是持續(xù)時(shí)間在三周以上;另一個(gè)是價(jià)格回撤的范圍在1/3-2/3之間。此外，次要趨勢的進(jìn)程往往具有突然性的特征，也是識(shí)別次要趨勢的一個(gè)標(biāo)識(shí)。雖然這一特征也不是絕對(duì)的，如同前兩點(diǎn)一樣都有一定的不確定性，不過輔以其他的技術(shù)分析方法是能夠準(zhǔn)確地把握次要趨勢并能參與交易的。