外匯交易基礎(chǔ)知識

　　國際貨幣基金組織對外匯的官方解釋是:外匯是貨幣行政當局(中央銀行、貨幣機構(gòu)、外匯平準基金和財政部)以銀行存款、財政部庫券、長短期政府證券等形式所保有的在國際收支逆差時可以使用的債權(quán)。包括:外國貨幣、外幣存款、外幣有價證券(政府公債、國庫券、公司債券、股票等)、外幣支付憑證(票據(jù)、銀行存款憑證、郵政儲蓄憑證等)。下面學習啦小編為大家整理了相關(guān)外匯交易基礎(chǔ)知識，希望大家喜歡。

　　外匯交易基礎(chǔ)知識(掃盲篇)

　　主要貨幣符號：

　　人民幣 RMB 美元 USD 日元 JPY 歐元 EUR 英鎊 GBP 瑞士法郎 CHF

　　加拿大元 CAD 澳大利亞元 AUD 港幣 HKD 新西蘭元 NZD 俄羅斯盧布 SUR

　　新加坡元 SGD 韓國元 KRW 泰銖 THB

　　每種貨幣都用一個唯一的3個字母組成的國際標準組織(ISO)代碼標志，例如GBP代表英鎊，USD代表美元。貨幣對由兩個ISO代碼加一分隔符表示，例如GBP/USD，其中第一個代碼代表“基本貨幣”，另一個則是“報價貨幣”，也經(jīng)常被稱為點子貨幣(pipcurrency)。

　　主要貨幣對：所有與美元兌換的貨幣對稱為“主要貨幣對”。

　　四種主要貨幣對是：

　　EUR/USD即歐元/美元

　　GBP/USD即英鎊/美元(通常也稱作“cable”)

　　USD/JPY即美元/日元

　　USD/CHF即美元/瑞郎

　　交易匯率：匯率簡而言之是以一種貨幣為另一種貨幣標價。

　　例如GBP/USD = 1.5545表示一個單位的英鎊(基本貨幣)可以兌換1.5545美元(二級貨幣)。交易者買賣的是基本貨幣，初學者經(jīng)常會弄混這一基本概念。

　　匯率通常以四位小數(shù)表示，只有日元以兩位小數(shù)表示。四位小數(shù)中的前兩位是“大數(shù)”，而第三和第四位合稱“點”。例如在GBP/USD = 1.5545中，大數(shù)為1.55而第三和第四位小數(shù)45代表點。

　　點差(差價)：與其它金融商品一樣，外匯交易中有買入價(賣方要價)和賣出價(買方出價)。買入價和賣出價之間的差額就稱之為“點差(差價)”。

　　差價有特定形式來表示，例如GBP/USD = 1.5545/1.5550就意味著1GBP的買方出價是1.5545 USD，而賣方要價為1.5550 USD。當中的點差(差價)為5個點。

　　交叉匯率：非美元的貨幣對稱作“交叉盤”。我們可以從上述主要貨幣對中得出英鎊、歐元、日元和瑞郎的交叉匯率。所有貨幣間的匯率變化必須協(xié)調(diào)一致，否則就可能出現(xiàn)“往返交易和零風險獲利。

　　外匯交易買賣：每次買入基本貨幣就意味著相應(yīng)地賣出二級貨幣。同樣，賣出基本貨幣意味著同時買入二級貨幣。

　　例如，GBP/USD = 1.5545/1.5550當交易者賣出1 GBP，他同時就買入了1.5545 USD。同樣，當交易者買入1 GBP，他同時賣出了1.5550 USD。

　　要解釋這種等價關(guān)系，我們可以通過轉(zhuǎn)化GBP/USD匯率，并相應(yīng)地調(diào)換買方出價和賣方要價來得出USD/GBP匯率。

　　USD/GBP = (1/1.5550) 買方出價 ; (1/1.5545) 賣方要價 = 0.6431/0.6433,

　　這意味著1USD的買方出價是0.6431 GBP(或 64.31點)

　　而1USD的賣方要價是0.6433 GBP (或 64.33點)。請注意這時美元變成了基本貨幣，差價為2點6

　　交易單位-lots(手)：每次外匯交易是以一種貨幣兌換另一種貨幣。外匯保證金投資者的基本交易單位稱作“l(fā)ot”，由10萬單位基本貨幣組成(但一些經(jīng)紀人可以安排做到以迷你lot交易,以10,000元為交易基本單位)。

　　標準手 100,000美元 10萬美元

　　迷你手 10,000美元 1萬美元

　　微型手 1,000美元 1千美元

　　保證金通知：你的頭寸價值會不斷被評估，如果保證金帳戶上的錢低于支持你的開放頭寸所需的最低值，你可能就會被要求向帳戶上加錢。這就是所謂的“保證金通知”。如果你交易的幣種不是經(jīng)紀人所接受的幣種，你必須將你的盈虧轉(zhuǎn)化成可接受的幣種。例如假設(shè)你交易的是USD/JPY，你的盈虧將以日元標志。如你的經(jīng)紀人的本幣是美元，那么你的盈虧將根據(jù)相關(guān)的USD/JPY匯率轉(zhuǎn)化為美元。

　　做空與做多：當你買入一種貨幣時，你就是對該貨幣“做多”。多倉是以賣方要價建立的。這樣如果你在報盤為1.5847/52時買入一單GBP/USD，那么你將以1英鎊兌1.5852美元買入10萬英鎊。

　　當你賣出一種貨幣時，你就是對該貨幣“做空”?？諅}是以買方出價建立的，在我們的例子中即1英鎊兌1.5847美元。因為貨幣交易的對稱性，你在對一種貨幣做多的同時即對另一種貨幣做空。例如，你用10萬英鎊換美元，你就是對英鎊做空而對美元做多。

　　風險控制：外匯交易存在風險，正如我們已看到的，保證金交易可以極大地放大利潤率或虧損率。外匯交易需要時刻警惕，交易者需要犧牲休息或休閑娛樂時間。

　　以當前匯率立即執(zhí)行的指令稱作市價單。但交易者可以在一些預(yù)定價位設(shè)置一些自動指令，從而控制虧損并鞏固戰(zhàn)果。

　　止損單(STOP)：這是一種當買方出價或賣方要價抵達預(yù)定價位時自動清倉的指令。

　　如果你持有多倉，可以在當前匯率下方設(shè)立止損單。一旦市價跌破止損觸發(fā)價位，該指令將被激活，你的多倉會被自動關(guān)閉.

　　如果你持有空倉，那你可以在當前價位上方設(shè)置止損單，一旦賣方要價升抵觸發(fā)價位，該指令將被激活?！白粉欀箵p”是在進入獲利階段時設(shè)置的指令。該策略有利于鎖定利潤。在倉位變得越來越有利可圖時，通過提高止損觸發(fā)價位，交易者可以保證在市場反轉(zhuǎn)向下時仍可實現(xiàn)大部分帳面收益。

　　止損單存在的問題是，在起伏不定的市場中，匯率可能會突破止損觸發(fā)價位，從而使得止損指令不可能在精確的止損位執(zhí)行。

　　獲利指令(TPO): 與止損單相對(也就是限制收益)。TPO意味著一旦當前匯率越過設(shè)定極限，倉位將被關(guān)閉。對于空倉而言，TPO指令將設(shè)在當前匯率下方，多倉則反之。

　　限價單：在當前匯率越過一些預(yù)定的極限價位時將激活的買入或賣出指令。當匯率跌破一個預(yù)定的極限價位時，交易者可能會設(shè)置“買入”限價單。反之，當匯率高于一個預(yù)定極限價位時，交易者可能會設(shè)置“賣出”限價單。

　　限價單(Limit)可以是在一個特定時期內(nèi)(比如一天或一個月)有效，或者“取消前有效”(GTC)。當日有效限價單在交易日剩下的時間內(nèi)有效，除非在交易日結(jié)束之前被執(zhí)行。GTC限價單則維持有效至成交，除非帳戶持有人發(fā)出指令取消訂單。

　　一指令有效則另一指令取消(OCO): 這是一種在價差兩端設(shè)立的止損單和限價單組合(或兩個限價單)。當一個指令被觸發(fā)時，另一個指令被終止。

　　對多倉而言，止損單會設(shè)在市場價差的下方，而限價賣出指令會設(shè)在市場價差的上方。如果基本貨幣匯率突破限價單極限，則倉位會自動賣出，這時不再需要止損單了，所以止損單會被取消。反之，如果匯率跌至止損單觸發(fā)價位，那么倉位會關(guān)閉，這時便不需要限價單了。

　　對空倉而言，止損單會設(shè)在市場價差的上方，而限價單會設(shè)在市場價差的下方。如果匯率升至止損觸發(fā)價位，那么倉位會被關(guān)閉，限價單則被取消。如果匯率跌至限價單觸發(fā)價位，那么限價指令就被激活，空倉被回購平倉，止損單則被取消。

　　外匯交易基礎(chǔ)知識

　　什么是外匯

　　如果你曾經(jīng)到另一個國家旅行，通常你必須找到機場貨幣兌換亭，然后兌換該國貨幣。

　　你去到柜臺，看到屏幕上顯示著不同的外幣匯率。 你會發(fā)現(xiàn)一美元竟然值一百日元，你會想：“哇!我有十美元，我會成為個有錢人!”

　　當你換另一種貨幣時，你基本上已經(jīng)參與了外匯市場的交易! 例如你是一個訪問日本的美國人，你賣出美元換日元的時候就已經(jīng)參與了外匯交易。

　　當你準備回家之前，你在貨幣兌換亭停下，想把沒有用完的日元換回來時，(東京的消費是很昂貴的，如果你還剩了錢這是非常不可思議的)，你會發(fā)現(xiàn)兌換率已經(jīng)改變了。 匯率的改變是使你能夠在外匯市場交易中賺錢的一些變化。

　　外匯交易市場，通常稱之為“外匯市場”，或者簡稱為“FX”，它是世界上最大的金融交易市場。 比起每天成交量只有740億美元的紐約證券市場，外匯市場以每天5萬億美元的交易額占有絕對優(yōu)勢。 我們的外匯市場是非常強大的!

　　外匯交易什么

　　其實很簡單，就是交易“金錢”。

　　因為你不是購買東西本身，所以這種交易會混淆人們對于交易的認識。

　　把購買貨幣當做是購買某一特定國家的股份，這有點像購買一個公司的股票一樣。貨幣的價格直接反映市場對于一國當前以及未來經(jīng)濟狀況的判斷。

　　當你買入日元的時候，也就是說你為日本經(jīng)濟投資了“一股”。你是在打賭日本經(jīng)濟會表現(xiàn)良好，甚至會隨著時間的推移變得更好。 一旦你把那些“股份”賣給市場，你的希望是從中有所獲利。

　　一般來說，一國貨幣和其他國家貨幣的匯率，所反映的是該國和其他國家經(jīng)濟狀況的比較情況。

　　什么是外匯保證金交易

　　所謂外匯保證金交易(又叫炒外匯)，是指通過與(指定投資)銀行簽約，開立信托投資帳戶，存入一筆資金(保證金)做為擔保，由(投資)銀行(或經(jīng)紀行)設(shè)定信用操作額度(即20-500倍的杠桿效應(yīng))。投資者可在額度內(nèi)自由買賣同等價值的即期外匯，操作所造成之損益，自動從上述投資賬戶內(nèi)扣除或存入。讓小額投資者可以利用較小的資金，獲得較大的交易額度，和全球資本一樣享有運用外匯交易作為規(guī)避風險之用，并在匯率變動中創(chuàng)造利潤機會。綜合的說，炒外匯就是一個投資行為。

　　若保證金融資比例為100倍，即最低的保證金要求是1%，投資者只要1000美元就可以進行高達100,000美元的交易，充分利用了以小搏大的杠桿效用。除了資金放大之外，外匯保證金投資另一項最吸引人的特色，是可以雙向操作，您可以在貨幣上升時買入獲利做多頭，也可以在貨幣下跌時賣出獲利做空頭，從而不必受到所謂的熊市中無法賺錢的限制，提供了更大的盈利空間和機會。隨著國際間的貿(mào)易接觸日趨頻繁，以及全球金融市場之整合，外匯市場實際上已成為全球最大的金融交易市場，在資金跨國性的流動程序中扮演著關(guān)鍵性的角色。因其連貫全球五大洲，24小時不停的交易型態(tài)，公平透明的市場行為，及順暢的流動性，T+ 0的清算制度，早已成為2013年以來熱門的投資理財工具以及廠商因應(yīng)對匯率變化規(guī)避風險之最佳通道。然而匯率如以全額交易，波動幅度不大，平均每日振幅0.7-1.5%，投資報酬較小，故一般外匯交易金額很大，而非多數(shù)小額投資人所能運用。而外匯保證金制度以杠桿原理使外匯市場日趨活絡(luò)成交量劇增。無論做為企業(yè)的資本投資還是個人理財?shù)亩嘣?，都不視為一種全新的理念。保證金交易就是投資者以銀行、造市商或經(jīng)紀商提供的融資來進行外匯交易。一般的融資比例都在20倍以上，即投資者的資金可以放大20倍來進行交易。融資的比例越大客戶需要付出的資金也越少，例如交易商提供的保證金融資比例是400倍，即最低的保證金要求是0.25%，投資者只要25美元就可以進行高達10,000美元的交易，充分利用了以小搏大的杠桿效用。

　　一些常用術(shù)語的定義

　　杠桿

　　在外匯市場中，外匯代理商可以為客戶提供杠桿服務(wù);這樣，投資者比以往對于匯率波動擁有更多的優(yōu)勢。舉例如果一個代理商提供1:500的杠桿服務(wù)，那么交易員和客戶的購買力就被放大了500倍。

　　技術(shù)分析

　　技術(shù)分析讓交易者用來試圖預(yù)測市場發(fā)展方向。技術(shù)分析常見的組件就是用來記錄市場活動的圖表。

　　基本分析

　　基本分析指的是政治及經(jīng)濟大事會影響市場健康并影響未來發(fā)展方向。

　　看跌前景

　　看跌前景的定義是，當一個交易員和客戶接收經(jīng)濟的負面前景，預(yù)測市場會下滑以及某些資產(chǎn)價格會降低。

　　看漲前景

　　看漲前景的定義是，當一個交易員和客戶接收經(jīng)濟的正面前景，預(yù)測市場會上升以及某些資產(chǎn)價格會增加。

　　短倉

　　這個代表交易員和客戶對倉位的預(yù)測是資產(chǎn)的價值將降低。他們賣出該資產(chǎn)希望他們未來可以以更低廉的價格買進。

　　長倉

　　這個代表交易員和客戶對倉位的預(yù)測是資產(chǎn)的價值將增長。他們購買該資產(chǎn)希望他們未來可以賣出更高的價格。

　　點差

　　點差是一項資產(chǎn)買入價和賣出價之間的差異。

　　買價

　　這是投資者準備出售資產(chǎn)的價格。

　　賣價

　　這是投資者準備購買資產(chǎn)的價格。

　　外匯市場

　　是指從事外匯買賣的交易場所，或者說是各種不同貨幣相互之間進行交換的場所。