融資融券業(yè)務(wù)規(guī)則是什么
融資融券業(yè)務(wù)是指證券公司向客戶出借資金供其買(mǎi)入證券或出具證券供其賣(mài)出證券的業(yè)務(wù),那么融資融券業(yè)務(wù)規(guī)則是什么?下面由小編與大家分享，希望你們喜歡!歡迎閱讀!
一、開(kāi)戶授信規(guī)則
1、申請(qǐng)參與融資融券交易，須具備以下幾個(gè)條件：
(1)在營(yíng)業(yè)部開(kāi)立實(shí)名普通A股證券賬戶，賬戶規(guī)范且開(kāi)戶手續(xù)規(guī)范齊備。
(2)從事證券交易時(shí)間滿半年。
(3)最近20個(gè)交易日日均證券類(lèi)資產(chǎn)超過(guò)50萬(wàn)元。
(4)具備一定的投資經(jīng)驗(yàn)和風(fēng)險(xiǎn)承受能力。
(5)最近三年內(nèi)未因與證券交易有關(guān)的行為被證券監(jiān)管部門(mén)調(diào)查并處罰，不存在法律、行政法規(guī)、部門(mén)規(guī)章或滬、深證券交易所業(yè)務(wù)規(guī)則禁止或限制進(jìn)入證券市場(chǎng)的情形。
※專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)投資者可不受從事證券交易時(shí)間和證券類(lèi)資產(chǎn)的條件限制。
2、身份證明材料：
(1)自然人客戶：身份證
(2)機(jī)構(gòu)客戶：營(yíng)業(yè)執(zhí)照、組織機(jī)構(gòu)代碼證(持“三證合一”營(yíng)業(yè)執(zhí)照的無(wú)需提供)、稅務(wù)登記證(持“三證合一”營(yíng)業(yè)執(zhí)照的無(wú)需提供)、授權(quán)代理人身份證、法定代表人身份證
3、開(kāi)戶授信流程：
(1)遞交申請(qǐng)：
●攜帶申請(qǐng)材料到營(yíng)業(yè)部。
●由工作人員為您詳細(xì)講解融資融券業(yè)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)、合同條款和業(yè)務(wù)規(guī)則。
●在工作人員指導(dǎo)下，如實(shí)填寫(xiě)征信信息。
●申請(qǐng)辦理開(kāi)戶授信手續(xù)，仔細(xì)確認(rèn)相關(guān)信息。
(2)公司電話回訪，向您核實(shí)相關(guān)信息。
(3)根據(jù)您在我公司的證券資產(chǎn)和征信評(píng)估情況，公司下發(fā)授信額度。
(4)接到營(yíng)業(yè)部通知后，到營(yíng)業(yè)部現(xiàn)場(chǎng)辦理第三方存管、開(kāi)立信用證券賬戶，并及時(shí)前往銀行辦理開(kāi)通手續(xù)。
二、資券管理
1、融資融券收費(fèi)種類(lèi)及計(jì)算公式：
(1)融資利息：是指客戶應(yīng)向公司支付的，按照客戶實(shí)際使用資金的天數(shù)計(jì)算的利息。融資利息按自然日計(jì)算，逐日累積。每日融資利息計(jì)算公式為：
每日融資利息=當(dāng)日未償還融資金額×融資利率/360
(2)融券費(fèi)用：是指客戶應(yīng)向公司支付的，按照客戶實(shí)際使用證券的天數(shù)計(jì)算的費(fèi)用。融券費(fèi)用按自然日計(jì)算，逐日累積。每日融券費(fèi)用計(jì)算公式為：
每日融券費(fèi)用=當(dāng)日未償還融券金額×融券費(fèi)率/360
(3)客戶未在融資融券期限內(nèi)償還債務(wù)的，須向公司支付逾期利息費(fèi)用。逾期利息費(fèi)用按自然日計(jì)算，逐日累積。每日逾期利息費(fèi)用計(jì)算公式為：
每日逾期融資利息=當(dāng)日逾期未償還融資金額×逾期融資利率/360
每日逾期融券費(fèi)用=當(dāng)日逾期未償還融券金額×逾期融券費(fèi)率/360
2、利費(fèi)的結(jié)轉(zhuǎn)收取：
融資利息、融券費(fèi)用、逾期融資利息、逾期融券費(fèi)用等依據(jù)息費(fèi)計(jì)算公式每日計(jì)算，在合約了結(jié)時(shí)或(及)定期結(jié)轉(zhuǎn)收取。
3、利費(fèi)率遇調(diào)整的處理：
融資利率、融券費(fèi)率、逾期融資利率、逾期融券費(fèi)率被調(diào)整的，在調(diào)整實(shí)施前未了結(jié)的融資融券交易自調(diào)整之日起適用新利(費(fèi))率，之前仍適用原利(費(fèi))率，不追溯調(diào)整。
4、利費(fèi)公示：
融資利率、融券費(fèi)率、逾期融資利率、逾期融券費(fèi)率及其收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)、息費(fèi)結(jié)轉(zhuǎn)方式發(fā)生調(diào)整時(shí)，均會(huì)在我公司營(yíng)業(yè)場(chǎng)所和官方網(wǎng)站進(jìn)行公示。
目前我司融資基準(zhǔn)利率：8.60%;融券基準(zhǔn)利率10.60%。
5、融券權(quán)益
客戶融入證券后、歸還證券前，證券發(fā)行人分配投資收益、向證券持有人配售或者無(wú)償派發(fā)證券、發(fā)行證券持有人有優(yōu)先認(rèn)購(gòu)權(quán)的證券的，客戶應(yīng)當(dāng)按照融資融券合同的約定，向我司支付與所融入證券可得利益相等的證券或者資金。
三、保證金、擔(dān)保物、特殊情況處理、權(quán)益處理(投票部分)
1、保證金：是指投資者向證券公司融入資金或證券時(shí)，證券公司向投資者收取一定比例的保證金。保證金可以是現(xiàn)金，或可充抵保證金證券。
2、擔(dān)保物：投資者提交的保證金、融資買(mǎi)入的全部證券和融券賣(mài)出所得全部資金及上述資金、證券所產(chǎn)生的孳息等，整體作為投資者對(duì)證券公司融資融券所生債務(wù)的擔(dān)保物。
3、標(biāo)的證券：是指在證券交易所上市交易，經(jīng)證券交易所認(rèn)可及證券公司確定的，可作為融資買(mǎi)入或融券賣(mài)出的證券，包括：符合規(guī)定的股票、證券投資基金、債券、其他證券。證券公司可根據(jù)證券交易所公布的標(biāo)的證券名單和市場(chǎng)情況，確定和調(diào)整本公司標(biāo)的證券名單。
4、特殊情況處理：
特殊情況包括但不限于以下幾種情況：
(1)在融資融券交易期間，出現(xiàn)證券交易所或證券公司調(diào)整可充抵保證金證券范圍和折算率、調(diào)整保證金比例與維持擔(dān)保比例、調(diào)整標(biāo)的證券范圍的情況;
(2)出現(xiàn)標(biāo)的證券暫停交易或停牌，影響投資者未了結(jié)融資融券交易的情況;
(3)證券進(jìn)入終止上市程序，或涉及收購(gòu)的情形;
(4)證券公司被取消或限制融資融券交易權(quán)限，或被人民法院宣告進(jìn)入破產(chǎn)程序或解散等情況，而影響投資者未了結(jié)融資融券交易;
(5)司法機(jī)關(guān)對(duì)投資者信用證券賬戶記載的權(quán)益采取財(cái)產(chǎn)保全或強(qiáng)制執(zhí)行措施的;
(6)出現(xiàn)投資者死亡或喪失民事行為能力，其信用賬戶記載的權(quán)益發(fā)生被繼承、財(cái)產(chǎn)細(xì)分或無(wú)償轉(zhuǎn)讓等，或是投資者被人民法院宣告進(jìn)入破產(chǎn)程序或解散時(shí)，其尚未了結(jié)的融資融券交易應(yīng)由其合法繼承人或相關(guān)權(quán)利人向證券公司申請(qǐng)了結(jié)融資融券交易、終止合同的情況;
(7)雙方無(wú)法通過(guò)市場(chǎng)交易，了結(jié)融券交易，清償相應(yīng)融券負(fù)債等特殊情況。
發(fā)生以上特殊情況時(shí)，將按照雙方簽訂的《融資融券業(yè)務(wù)合同》中的約定進(jìn)行處理。
5、投票權(quán)益處理：
(1)網(wǎng)絡(luò)投票：投資者若有投票意愿，可向證券公司提出參與股東大會(huì)網(wǎng)絡(luò)投票的申請(qǐng)，并提交表決意見(jiàn)。證券公司匯總統(tǒng)計(jì)參與投票的所有投資者表決意見(jiàn)，根據(jù)投資者的意愿，分“同意”、“反對(duì)”、“棄權(quán)”于投票日通過(guò)網(wǎng)絡(luò)投票系統(tǒng)進(jìn)行分拆投票表決。
(2)現(xiàn)場(chǎng)投票：投資者若有意愿自行前往現(xiàn)場(chǎng)參加投票，可向證券公司提出現(xiàn)場(chǎng)投票要求，并提交表決意見(jiàn)。證券公司會(huì)為投資者及時(shí)辦理授權(quán)委托書(shū)等相關(guān)材料。授權(quán)委托書(shū)表明證券公司授權(quán)投資者僅代表其所持股份數(shù)量參加股東大會(huì)并行使表決權(quán)，投資者可持此授權(quán)委托書(shū)參加上市公司股東大會(huì)。
四、交易規(guī)則、強(qiáng)制平倉(cāng)、債務(wù)清償
1、交易規(guī)則
融資融券交易分為融資交易和融券交易?？蛻粝蚬窘枞胭Y金買(mǎi)入證券，為融資交易;客戶向公司借入證券賣(mài)出，為融券交易。
(1)提交擔(dān)保物
公司向客戶融資、融券，會(huì)向客戶收取一定比例的保證金?？蛻艨梢蕴峤坏谋ＷC金包括現(xiàn)金和可沖抵保證金證券。
●現(xiàn)金：客戶可通過(guò)銀證轉(zhuǎn)賬的方式轉(zhuǎn)入現(xiàn)金。
●可沖抵保證金證券：委托公司，由公司向證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)發(fā)出擔(dān)保證券提交的證券劃轉(zhuǎn)指令。擔(dān)保證券需符合公司公告的可沖抵證券范圍。
(2)融資融券交易
融資買(mǎi)入時(shí)，客戶可在融資額度范圍內(nèi)融資買(mǎi)入標(biāo)的證券，公司為其提供融資，資金不劃入客戶信用資金賬戶，而是代客戶完成和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的資金交收;融券賣(mài)出時(shí)，公司以融券專(zhuān)用證券賬戶中的證券代客戶完成和證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)的證券交收。客戶融資買(mǎi)入、融券賣(mài)出的證券，不得超出證券交易所規(guī)定的范圍。
(3)融資融券期限
根據(jù)交易所規(guī)則，公司與客戶約定的融資、融券期限最長(zhǎng)不得超過(guò)6個(gè)月?？蛻艉霞s到期前，可向公司申請(qǐng)合約展期，公司可以根據(jù)客戶的申請(qǐng)為客戶辦理展期，每次展期期限不得超過(guò)證券交易所規(guī)定的最長(zhǎng)期限。
(4)融資融券交易成本
除了證券交易的傭金、印花稅等基本交易成本外，融資融券交易成本還包括融資利息、融券費(fèi)用等。
(5)融資融券利息、費(fèi)用計(jì)算
融資的利息按公司與客戶簽訂的融資融券合同中規(guī)定的利率乘以實(shí)際發(fā)生融資金額、占用天數(shù)計(jì)算，融資利息在客戶償還融資時(shí)由公司一并從客戶信用資金賬戶中收取或按照合同約定的方式收取。
融券的費(fèi)用按公司與客戶簽訂的融資融券合同中規(guī)定的融券費(fèi)用率乘以融券賣(mài)出成交金額、占用天數(shù)計(jì)算，融券費(fèi)用在客戶償還融券時(shí)由公司一并從客戶信用資金賬戶中收取或按照合同約定的方式收取。
(6)融券賣(mài)出價(jià)格控制
證券交易所規(guī)定融券賣(mài)出的申報(bào)價(jià)格不得低于該證券最新成交價(jià)(即證券交易所電腦主機(jī)最新撮合成交價(jià));當(dāng)天沒(méi)有產(chǎn)生成交的，申報(bào)價(jià)格不得低于其前收盤(pán)價(jià)。低于上述價(jià)格的申報(bào)為無(wú)效申報(bào)。融券期間，客戶通過(guò)其所有或控制的證券賬戶持有與融券賣(mài)出標(biāo)的相同證券的，賣(mài)出該證券的價(jià)格應(yīng)符合上述要求，但超出融券數(shù)量的部分除外。
(7)融資融券負(fù)債償還
●融資負(fù)債償還：
賣(mài)券還款。通過(guò)證券交易所賣(mài)出證券，以所得價(jià)款償還融資款項(xiàng)和利息;
直接還款?？蛻粼谙蛐庞觅Y金賬戶存入與融資金額加應(yīng)計(jì)利息等額的現(xiàn)金后，通過(guò)公司交易系統(tǒng)申報(bào)融資還款指令，償還融資款項(xiàng)與利息。
●融券負(fù)債償還
買(mǎi)券還券。通過(guò)申報(bào)"買(mǎi)券還券"指令，買(mǎi)進(jìn)與融券證券同品種的證券后，在結(jié)算時(shí)償還融券證券?？蛻糍I(mǎi)券還券的申報(bào)數(shù)量不得高于融券余量+100股(份)
直接還券?？蛻魪钠胀ㄗC券賬戶向信用證券賬戶轉(zhuǎn)入與融券同品種的證券或直接用信用證券賬戶買(mǎi)入與融券同品種的證券后，通過(guò)公司交易系統(tǒng)申報(bào)直接還券指令。證券登記結(jié)算機(jī)構(gòu)根據(jù)指令將有關(guān)證券從客戶信用交易擔(dān)保證券賬戶劃轉(zhuǎn)到證券公司融券專(zhuān)用證券賬戶，并相應(yīng)維護(hù)客戶信用證券賬戶的明細(xì)數(shù)據(jù)。
余券返回。因分筆成交、送配股等原因，導(dǎo)致客戶融券合約出現(xiàn)零股，但買(mǎi)券還券必須以100的整數(shù)倍，因此產(chǎn)生的余券公司會(huì)于T+1后將多還的證券通過(guò)余券換轉(zhuǎn)的方式返還給客戶的信用證券賬戶。
(8)提取擔(dān)保物
由于客戶以信用賬戶中的所有資產(chǎn)作為融資融券的擔(dān)保，因此，當(dāng)客戶從信用資金賬戶轉(zhuǎn)出資金或從信用證券賬戶轉(zhuǎn)出證券時(shí)，受到賬戶維持擔(dān)保比例的限制，即只有賬戶中維持擔(dān)保比例超過(guò)300%部分的資產(chǎn)才能從信用賬戶中轉(zhuǎn)出，且轉(zhuǎn)出后賬戶的維持擔(dān)保比例不得低于300%。
(9)追加擔(dān)保物
當(dāng)客戶賬戶T日清算后維持擔(dān)保比例低于最低維持擔(dān)保比例130%時(shí)，公司通知客戶追加擔(dān)保物(包括償還部分負(fù)債或追加保證金)，客戶必須在約定的期限內(nèi)(T+1日交易時(shí)間)追加擔(dān)保物?？蛻糇芳訐?dān)保物后，T+1日客戶清算后的維持擔(dān)保比例不得低警戒線(150%)，否則面臨強(qiáng)制平倉(cāng)。
2、強(qiáng)制平倉(cāng)
強(qiáng)制平倉(cāng)是指當(dāng)投資者未能按期交足擔(dān)保物或者到期未償還債務(wù)等，公司按融資融券合同約定處分投資者擔(dān)保物，償還其所負(fù)公司全部或部分負(fù)債的行為。
客戶到期未償還融資金額或融券數(shù)量的，公司按合同約定對(duì)客戶信用賬戶內(nèi)的擔(dān)保物進(jìn)行強(qiáng)制平倉(cāng)處理，直至全部?jī)斶€融資融券債務(wù)。融資平倉(cāng)指公司賣(mài)出客戶信用賬戶的擔(dān)保物證券，償還客戶所欠公司融資負(fù)債;融券平倉(cāng)指公司買(mǎi)入客戶信用賬戶的融券證券，償還客戶所欠公司的融券負(fù)債。融券平倉(cāng)中，客戶信用賬戶金額不足以買(mǎi)入等量融券證券的，公司可賣(mài)出客戶擔(dān)保物后買(mǎi)入融券證券。
強(qiáng)制平倉(cāng)主要發(fā)生于以下情形：
(1)當(dāng)日(T日)投資者信用賬戶清算后維持擔(dān)保比例低于平倉(cāng)線130%，公司于T+1日前(含T+1日)發(fā)出補(bǔ)倉(cāng)通知，若投資者未能在T+1日內(nèi)使維持擔(dān)保比例提高至警戒線150%(含)以上，公司于T+2日起執(zhí)行強(qiáng)制平倉(cāng)。
(2)融資融券交易到期，投資者未能足額償還融資融券債務(wù)的，公司于到期日次一交易日起執(zhí)行強(qiáng)制平倉(cāng)。
(3)投資者出現(xiàn)可能?chē)?yán)重影響其履約及償債能力，或者融資融券合同終止(投資者喪失民事行為能力等)，公司實(shí)施強(qiáng)制平倉(cāng)。
(4)法院等國(guó)家有權(quán)機(jī)關(guān)依法對(duì)投資者信用賬戶記載的權(quán)益采取財(cái)產(chǎn)保全或者強(qiáng)制執(zhí)行措施時(shí)，公司執(zhí)行強(qiáng)制平倉(cāng)，優(yōu)先實(shí)現(xiàn)因向投資者融資融券所生債權(quán)。
(5)其他情形。
3、債務(wù)清償
公司通過(guò)強(qiáng)制平倉(cāng)所得資金(融資平倉(cāng))或證券(融券平倉(cāng))用于歸還投資者所欠公司的債務(wù)。如果強(qiáng)制平倉(cāng)所得資金或證券仍不足償付債務(wù)，公司將限制投資者普通賬戶資產(chǎn)的轉(zhuǎn)出，同時(shí)向投資者繼續(xù)追索債權(quán)。
五、通知與送達(dá)
1、您提供的聯(lián)絡(luò)方式應(yīng)當(dāng)真實(shí)、可靠，相關(guān)信息發(fā)生變更時(shí)，應(yīng)及時(shí)辦理變更手續(xù)。
2、公司履行各項(xiàng)通知義務(wù)的方式及約定的送達(dá)時(shí)間：
(1)電話通知：通話之時(shí)起視為已送達(dá);電話撥出無(wú)法接通或無(wú)人接聽(tīng)的，以撥出電話時(shí)間視為已送達(dá)。
(2)短信通知、傳真通知、電子郵件通知：自短信、傳真、電子郵件發(fā)出之時(shí)起視為已送達(dá)。
(3)自行簽領(lǐng)、郵寄書(shū)面通知：自您至營(yíng)業(yè)部自行簽領(lǐng)書(shū)面通知時(shí)，或公司書(shū)面通知信函發(fā)出后24小時(shí)起，視為已送達(dá)。
(4)公告通知：自公司在營(yíng)業(yè)場(chǎng)所或網(wǎng)站公告之時(shí)起視為已送達(dá)。
相關(guān)文章：
1.證券公司工作鑒定