作為企業(yè)資金管理的一項(xiàng)重要內(nèi)容，應(yīng)收賬款管理直接影響到企業(yè)營(yíng)運(yùn)資金的周轉(zhuǎn)和經(jīng)濟(jì)效益。數(shù)據(jù)顯示，目前我國企業(yè)應(yīng)收賬款總量大約有5.5萬億元人民幣，占企業(yè)總資產(chǎn)的30％左右，而大多數(shù)中小企業(yè)資產(chǎn)價(jià)值的60％以上是應(yīng)收賬款。因此，針對(duì)企業(yè)應(yīng)收賬款管理上可能存在的種種風(fēng)險(xiǎn)，結(jié)合企業(yè)自身的實(shí)際情況，建立應(yīng)收賬款的風(fēng)險(xiǎn)防范機(jī)制，從源頭上化解應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)已是刻不容緩。

應(yīng)收賬款形成的根本原因

造成企業(yè)應(yīng)收賬款居高不下的原因可以從兩個(gè)方面來歸納。一方面是由于市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)的激烈，企業(yè)為了擴(kuò)大銷售，增加了企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力，這些因素常常迫使企業(yè)不得不采用賒銷即發(fā)放信用的方式去爭(zhēng)取客戶，擴(kuò)大市場(chǎng)占有率，而很多企業(yè)又故意拖欠賬款，市場(chǎng)信用體制又不健全。

另一方面是由于企業(yè)自身的問題。從主觀上我國企業(yè)管理者普遍只重銷售而忽視包括應(yīng)收賬款管理在內(nèi)的內(nèi)部管理，而客觀上他們對(duì)于應(yīng)收賬款管理無論是經(jīng)驗(yàn)還是理論都十分缺乏。

市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日益激烈，企業(yè)為了擴(kuò)大銷售，增加了企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力就是應(yīng)收賬款形成的一個(gè)重要原因.而賒銷本身是有風(fēng)險(xiǎn)的，這種賒銷風(fēng)險(xiǎn)就是企業(yè)應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)形成的原因.

賒銷的風(fēng)險(xiǎn)，相信每個(gè)企業(yè)都有或大或小的經(jīng)驗(yàn)和教訓(xùn)。賒銷實(shí)際上就是將企業(yè)產(chǎn)品轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金的時(shí)間跨度拉長(zhǎng)，企業(yè)資金周轉(zhuǎn)放慢，經(jīng)營(yíng)成本加大。由于時(shí)間跨度拉長(zhǎng)，發(fā)生壞賬的機(jī)率增多，企業(yè)不能收回賬款的風(fēng)險(xiǎn)也就越大，時(shí)間越長(zhǎng)，風(fēng)險(xiǎn)就越大. 企業(yè)管理者唯有事先制定有效的保護(hù)措施，方能確保把失誤和風(fēng)險(xiǎn)降至最低，這就是我們要對(duì)客戶的信用有一定的把握。所以企業(yè)信用管理是企業(yè)銷售部門向客戶發(fā)放信用的唯一依據(jù)，評(píng)價(jià)客戶信用差的，企業(yè)應(yīng)不對(duì)其進(jìn)行賒銷.

應(yīng)收賬款對(duì)企業(yè)的影響

降低了企業(yè)的資金使用效率，使企業(yè)效益下降

由于企業(yè)的物流與資金流不一致，發(fā)出商品，開出銷售發(fā)票，貨款卻不能同步回收，而銷售已告成立，這種沒有貨款回籠的入帳銷售收入，勢(shì)必產(chǎn)生沒有現(xiàn)金流入的銷售業(yè)務(wù)損益產(chǎn)生，銷售稅金上繳及年內(nèi)所得稅預(yù)繳，如果涉及跨年度銷售收入導(dǎo)致的應(yīng)收賬款，則可產(chǎn)生企業(yè)流動(dòng)資產(chǎn)墊付股東年度分紅。企業(yè)因上述追求表面效益而產(chǎn)生的墊繳稅款及墊付股東分紅，占用了大量的流動(dòng)資金，久而久之必將影響企業(yè)資金的周轉(zhuǎn)，進(jìn)而導(dǎo)致企業(yè)實(shí)際經(jīng)營(yíng)狀況被掩蓋，影響企業(yè)生產(chǎn)計(jì)劃，銷售計(jì)劃等，無法實(shí)現(xiàn)既定的效益目標(biāo)。例如，2001年，長(zhǎng)虹公司為實(shí)現(xiàn)海外戰(zhàn)略，提高銷售額，迫不及待地想打開美國市場(chǎng)，在數(shù)度赴美考察之后，長(zhǎng)虹與當(dāng)時(shí)在美國市場(chǎng)有一定影響力的APEX公司在美國直接提貨。奇怪的是，一車車的彩電運(yùn)出去卻沒能為長(zhǎng)虹換回大把的美元。長(zhǎng)虹 2003年年報(bào)，2004年半年報(bào)都顯示，APEX公司拖欠長(zhǎng)虹應(yīng)收賬款近40億元。正是由于這些應(yīng)收賬款長(zhǎng)期不能回收，導(dǎo)致長(zhǎng)虹流動(dòng)資金出現(xiàn)緊張，最終影響長(zhǎng)虹的股票價(jià)格降低，利潤(rùn)減少。

夸大了企業(yè)經(jīng)營(yíng)成果

由于我國企業(yè)實(shí)行的記賬基礎(chǔ)是權(quán)責(zé)發(fā)生制，發(fā)生的當(dāng)期賒銷全部記入當(dāng)期收入。因此，企業(yè)賬上利潤(rùn)的增加并不表示能如期實(shí)現(xiàn)現(xiàn)金流入。會(huì)計(jì)制度要求企業(yè)按照應(yīng)收賬款余額的百分比來提取壞賬準(zhǔn)備，壞賬準(zhǔn)備率一般為3％~5％(特殊企業(yè)除外)。如果實(shí)際發(fā)生的壞賬損失超過提取的壞賬準(zhǔn)備，會(huì)給企業(yè)帶來很大的損失。因此，企業(yè)應(yīng)收款的大量存在，虛增了賬面上的銷售收入，在一定程度上夸大了企業(yè)經(jīng)營(yíng)成果，增加了企業(yè)的風(fēng)險(xiǎn)成本。

加速了企業(yè)的現(xiàn)金流出

賒銷雖然能使企業(yè)產(chǎn)生較多的利潤(rùn)，但是并未真正使企業(yè)現(xiàn)金流入增加，反而使企業(yè)不得不運(yùn)用有限的流動(dòng)資金來墊付各種稅金和費(fèi)用，加速了企業(yè)的現(xiàn)金流出。

從企業(yè)角度看應(yīng)收賬款風(fēng)險(xiǎn)

資金鏈斷裂破產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)。一個(gè)企業(yè)沒有穩(wěn)定的現(xiàn)金流，不穩(wěn)定性和債權(quán)、債務(wù)關(guān)系就意味著面臨破產(chǎn)危險(xiǎn)。諸如韓國大宇，美國安然等世界世頭不是因?yàn)榧夹g(shù)上的原因而是因?yàn)榇罅坷秘?cái)務(wù)杠桿導(dǎo)致的資金周轉(zhuǎn)困難而破產(chǎn)倒閉。

融資風(fēng)險(xiǎn)。金融機(jī)構(gòu)放貸過程中都會(huì)詳細(xì)調(diào)查客戶的財(cái)務(wù)狀況，應(yīng)收賬款過多意味著企業(yè)被迫計(jì)提較多壞賬損失。信用評(píng)級(jí)也會(huì)降低，從而影響到金融機(jī)構(gòu)放貸決策。此外上下游合作商一旦確信你存在資金缺必然會(huì)對(duì)你采取從緊資金往來政策。

經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)。資金不足加借貸困難，不少業(yè)務(wù)被迫放棄，無法進(jìn)行規(guī)模經(jīng)營(yíng)，降低經(jīng)營(yíng)成本，難于取得競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。經(jīng)營(yíng)收縮勢(shì)在必然。嚴(yán)重影響了企業(yè)資產(chǎn)的流動(dòng)性，造成企業(yè)資金的嚴(yán)重短缺，極不利于企業(yè)的再生產(chǎn)，同時(shí)也嚴(yán)重制約了企業(yè)的發(fā)展和壯大。

信譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)。大量應(yīng)收賬款在不同的行業(yè)有不同的風(fēng)險(xiǎn)，但是如果長(zhǎng)期明顯高于同行平均水平，就會(huì)給外界傳遞公司是通過低價(jià)促銷維持經(jīng)營(yíng)優(yōu)勢(shì)而不是通過品牌取得競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)的信息。沒有品牌信譽(yù)度不高無疑加劇經(jīng)營(yíng)的困難。